Qué es Crowdfunding Inmobiliario

¿En qué consiste el crowdfunding inmobiliario?

Se trata de un modelo donde:

1. Un promotor presenta un proyecto inmobiliario.

2. Una plataforma lo analiza y publica.

3. Los inversores aportan capital.

4. El proyecto se ejecuta.

5. Los inversores reciben rentabilidad según el tipo de inversión.

Los beneficios pueden proceder de:

• Intereses (en proyectos de préstamo)

• Plusvalía (en proyectos de compra-venta)

• Rentas periódicas (en proyectos de alquiler)

Este modelo permite diversificar invirtiendo en varios proyectos en lugar de concentrar todo el capital en un solo inmueble.

¿Cómo se invierte paso a paso?

El proceso suele ser:

1. Registro en una plataforma especializada.

2. Verificación de identidad.

3. Selección del proyecto.

4. Inversión del capital.

5. Seguimiento online del proyecto.

6. Cobro de rentabilidad al finalizar.

Todo el proceso se gestiona de forma digital.

👉 Si quieres conocer las mejores plataformas que operan en España y cómo elegirlas, visita nuestra página de Plataformas.

Regulación y papel de la CNMV

En España, las plataformas de crowdfunding inmobiliario deben estar registradas como Proveedores de Servicios de Financiación Participativa (PSFP) y cumplir con la normativa europea (Ley 18/2022).

La Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) supervisa que:

• Se ofrezca información clara y transparente.

• Exista evaluación previa de los proyectos.

• Se protejan los intereses de los inversores.

Invertir en plataformas reguladas no elimina el riesgo, pero aporta un marco de supervisión y seguridad jurídica.

Rentabilidad del Crowdfunding Inmobiliario

La rentabilidad en el crowdfunding inmobiliario puede ser muy atractiva, pero siempre dependerá de múltiples factores como la plataforma utilizada, el tipo de proyecto, el plazo de ejecución, y el riesgo asociado a la operación. Por lo general, las plataformas colaboran con promotores acreditados que fijan objetivos de rentabilidad para cada proyecto, los cuales son evaluados por analistas especializados para verificar su viabilidad.

En términos aproximados, las rentabilidades objetivo brutas en proyectos alquiler suelen situarse entre el 4% y el 7% anual, una vez descontados los costes de transacción y reforma. En proyectos de préstamo la rentabilidad suele oscilar entre el 10% a 12% anual por regla general. En proyectos de apreciación de capital, como la compra y venta de inmuebles tras su desarrollo, las rentabilidades pueden alcanzar un 12% a 19% anual, con plazos de ejecución que varían entre 12 y 36 meses.

Sin embargo, es importante recordar que ninguna rentabilidad está garantizada. La evolución del mercado, las características del proyecto y la gestión de los riesgos pueden influir en los resultados finales. Por ello, es fundamental analizar cada oportunidad y elegir plataformas reguladas y transparentes para maximizar las posibilidades de éxito.

Crowdfunding Inmobiliario Riesgos

El crowdfunding inmobiliario puede ofrecer atractivas oportunidades de inversión, pero también conlleva riesgos significativos que todo inversor debe considerar cuidadosamente. Entre los principales riesgos asociados se encuentran:

1. Pérdida total o parcial del capital invertido: En caso de que el promotor no pueda cumplir con sus compromisos financieros, el inversor podría perder todo o parte de su dinero. Las plataformas no garantizan la devolución del capital invertido.

2. Falta de liquidez: Estas inversiones no suelen ofrecer opciones de retirada anticipada. Por lo tanto, el capital puede permanecer bloqueado hasta que el proyecto finalice.

3. Riesgos específicos del proyecto:

   • Riesgo de plazo: Los retrasos en la ejecución del proyecto, ya sea por problemas en las obras, licencias o financiación, pueden prolongar el tiempo de retorno de la inversión.

   • Riesgo de costes: Un aumento inesperado en los costes de construcción podría reducir la rentabilidad proyectada.

   • Riesgo comercial: En proyectos de venta de inmuebles, puede ocurrir que las viviendas no se vendan al ritmo esperado o que se necesite ajustar los precios a la baja, afectando la rentabilidad.

   • Riesgo de impago: En proyectos de deuda, si el promotor no puede devolver el capital e intereses, se podrían ejecutar garantías, lo que no siempre garantiza recuperar la inversión.

   • Riesgo de rentas: En proyectos de alquiler, problemas como la salida anticipada de inquilinos o la dificultad para encontrar nuevos arrendatarios pueden impactar los ingresos.

En el peor de los casos, estos riesgos podrían llevar a la pérdida total de la inversión. Por ello, es esencial que los inversores analicen detalladamente cada proyecto, diversifiquen sus inversiones y solo destinen capital que estén dispuestos a asumir como pérdida potencial. Una evaluación cuidadosa y el uso de plataformas reguladas son claves para gestionar y minimizar estos riesgos.

¿Es el crowdfunding inmobiliario adecuado para ti?

Puede ser interesante si:

• Buscas diversificación.

• No quieres gestionar directamente un inmueble.

• Dispones de capital que no necesitas a corto plazo.

• Comprendes y aceptas el riesgo.

Si quieres ver cómo analizamos nosotros los proyectos antes de invertir, visita la sección Cómo analizamos proyectos.

Ejemplos de los Últimos Proyectos de Crowdfunding Inmobiliario